Тренинг: Финансовый анализ для кредитных аналитиков


Кол-во дней: 4 / Кол-во академических часов: 32 / Кол-во CPD-единиц: 24 / Кол-во CPE-часов: 28
ACCA Platinum Approved Learning Partner CPE hours
  • Тренинг сопровождается специально разработанными учебными материалами на русском языке.


Представленная теория подкрепляется практическими примерами и заданиями, выполняемыми на персональных компьютерах. Изучаемые практические примеры и компьютерные модели выдаются участникам тренинга в электронном виде и могут быть использованы в дальнейшей практической работе. Сертификат Академии бизнеса EY

Для кого этот тренинг?

  • Кредитные и финансовые аналитики коммерческих банков
  • Аналитики и сотрудники кредитных отделов холдинговых компаний, готовящих обоснование для выдачи кредитов своим дочерним компаниям
  • Специалисты в банках, ведущие переговоры с компаниями и объясняющие преимущества кредитов перед собственными источниками финансирования.
Перед участием в этом тренинге рекомендуем прослушать тренинг «Отчет о движении денежных средств(МСФО/ГААП США): составление в MS Exel»

Цели тренинга

  • Ознакомить слушателей с методами и алгоритмом финансового анализа как важной составляющей определения риска кредитора. Акцент делается на особенностях проведения анализа финансового состояния заемщиков кредиторами. Эти особенности проистекают из целей кредиторов и проявляются в наборе финансовых коэффициентов и специфике их анализа, а также в углубленном анализе денежных потоков компании
  • Оценить существующее финансовое состояние компании
  • Провести диагностику проблем
  • Определить, насколько кредитование компании будет способствовать росту рентабельности ее инвестиций
  • Построить прогноз движения денежных средств компании с целью оценки ее платежеспособности
  • Произвести расчет чистых денежных потоков и коэффициентов покрытия
  • Выработать практические навыки анализа финансового состояния реальной компании для обоснования решений о целесообразности кредитования.

Введение: цели и алгоритм анализа

  • Внутренние и внешние факторы, влияющие на деятельность компании
  • Последовательность проведения анализа

Раздел 1. Чтение и анализ финансовых отчетов. Горизонтальный и вертикальный методы анализа. Проявление отраслевых особенностей в отчетности

  • 1.1. Баланс – информация об инвестициях и источниках их финансирования. Отраслевые особенности балансов
  • 1.2. Отчет о прибылях и убытках – информация о доходах и расходах. Отражение «цепочки ценности» и специфики деятельности
  • 1.3. Отчет о движении денежных средств – информация о притоках и оттоках денег. Особенности жизненных циклов компаний и видов деятельности (операционная, инвестиционная и финансовая)

Раздел 2. Анализ рентабельности инвестиций заемщика
  • 2.1. Оценка рентабельности инвестиций – основы благополучного развития и роста стоимости компании. В какие направления деятельности компании выгодно инвестировать? Как компания обосновывает потребность в кредите?
  • Реклассификация статей отчетности. Переход к аналитическим отчетам, не зависящим от стандартов отчетности
  • Инвестиции в какой вид деятельности более рентабельны?
  •  2.2. Факторы, влияющие на рентабельность инвестиций. Отраслевые особенности кредитуемого бизнеса. Диагностика проблем развития бизнеса
  • Как проверить обоснованность финансовых прогнозов компании?
  • Какова стратегия развития компании и как она отражается в финансовых показателях (эффективности продаж и оборачиваемости активов)?
  • Выявление основных проблем в деятельности компании. Что может посоветовать кредитный аналитик менеджменту компании? На что обратить внимание при принятии решения о кредитовании?
  • 2.3. Денежный цикл и его влияние на потребность компании в заемных средствах. Эффективность управления денежными потоками

 

Раздел 3. Финансовая устойчивость компании (риск и доходность). Анализ финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности компании

  • 3.1. Влияние структуры финансирования на рентабельность и риск
  • Выгодно ли компании брать кредит?
  • Обоснование эффективности кредита для компании-клиента
  • Финансовая устойчивость и ликвидность, их взаимосвязь
  • 3.2.Темпы роста бизнеса, кредиты и финансовая устойчивость
  • Внутренние и равновесные темпы роста
  • При каком соотношении параметров деятельности компании и источников ее финансирования рост компании будет устойчивым?
  • 3.3. Оценка структуры баланса: коэффициенты «покрытия» (ликвидности)
  • Зачем и что надо «покрывать»?
  • Почему нельзя долгосрочные проекты финансировать краткосрочными займами?
  • 3.4. Методы оценки платежеспособности
  • Расчет чистых денежных потоков
  • Расчет коэффициентов покрытия процентов и обязательств чистыми денежными средствами заемщика

Раздел 4. Показатели рыночной оценки и их взаимосвязь с основными финансовыми показателями (резервный)
Показатели «рынка ценных бумаг»: PE, EPS, DPS, Yield, Market-to-Book и их связь с финансовыми коэффициентами

 

Самостоятельная работа участников. Порядок работы:

  • Участники объединяются в две мини-группы, каждая из которых анализирует финансовую отчетность реальной, но «анонимной» до конца занятий, компании.  Группа стремится определить отраслевую принадлежность
    и стадию жизненного цикла анонимной компании
  • Расчеты всех необходимых показателей выполняются по разделам. Анализируемый период - два года. Слушатели готовят выступления с выводами о финансовом положении и перспективах развития компании,
    о рисках ее кредитования.
  • Каждая мини-группа поочередно презентует один из разделов анализа. Вторая мини-группа оппонирует докладчикам и дополняет выступление.
  • Преподаватель подводит итоги и выдает предварительно подготовленные расчеты всех необходимых финансовых показателей анализируемой компании. Раскрывается «анонимность» компании (в разные даты проведения практикума предполагается использовать отчетность разных компаний).

 

Корпоративное обучение

Предварительный анализ потребностей клиента, определение целей и задач
Предварительный анализ потребностей клиента, определение целей и задач
Выбор формата обучения
Выбор формата обучения
Планирование схемы обучения
Планирование схемы обучения
Адаптация и разработка программ обучения под конкретные цели и задачи клиента
Адаптация и разработка программ обучения под конкретные цели и задачи клиента
Организация и проведение обучения
Организация и проведение обучения
Пост-тренинговое сопровождение
Пост-тренинговое сопровождение

Ближайшие даты проведения и стоимость

К стоимости будет добавлен НДС.

  • Места проведения
Москва

Не нашли свой город в списке? Уточняйте о возможности проведения тренинга в вашем городе у представителей Академии бизнеса EY >>
27 февраля - 2 марта 2017
Москва
59 600 руб.
Зарегистрироваться
22 - 25 мая 2017
Москва
59 600 руб.
Зарегистрироваться
7 - 10 августа 2017
Москва
59 600 руб.
Зарегистрироваться
27 - 30 ноября 2017
Москва
59 600 руб.
Зарегистрироваться

Не нашли удобные даты проведения в Вашем городе? Свяжитесь с нами. Вы также можете подать заявку на организацию корпоративного обучения.

Стоимость участия